7月份，期货市场在经济政策的强预期下，市场活跃度明显提高。据中期协数据显示，7月全国期货市场成交量约8.21亿手，成交额约50.39万亿元，环比分别增长3.98%和7.89%。截至7月末，全国期货市场持仓量约5206万手，较上月末增长6.54%。

从品种来看，燃料油、原油、玻璃、苯乙烯、尿素、纯碱等7月涨幅均超过了10%，能化当中的苯乙烯、建材品种玻璃、农产品豆粕涨幅也均在10%以上。生猪养殖端经历7个月亏损后，挺价意愿强，因收储预期，近月也大幅超跌反弹。

在此背景下，不少私募的CTA策略交出了令人满意的答卷。

超七成私募赚钱，中小私募完胜大私募！

根据私募排排网统计，截至2023年7月末，旗下有期货及衍生品策略产品展示业绩的598家私募，今年以来期货及衍生品策略平均收益为4.84%，其中，取得正收益的有422家，占比为70.57%。也就是说，今年以来有超七成的期货及衍生品策略私募都是赚钱的。

在获得正收益的私募中，有8家今年以来期货及衍生品策略收益超过***%，有34家期货及衍生品策略收益介于***%~***%，有58家期货及衍生品策略收益介于10%~20%，有119家期货及衍生品策略收益介于5%~10%。

[应合规要求，私募基金不能公开展示，文中涉及产品名称及收益数据用***替代，合格投资者可查看收益数据。]

分规模来看，中小规模私募整体表现好于大规模私募，其中，10-20亿规模的私募今年以来期货及衍生品策略平均收益最高，达6.75%，正收益占比也达到了76.92%。

为了提供具有价值的参考信息，私募排排网按大（50亿以上）、中（10-50亿）、小（0-10亿）三个规模组分别筛选出了今年以来期货及衍生品策略收益前十的私募。

50亿以上：铸锋夺冠，鸣石、明汯紧随其后！

在50亿以上的大规模私募中，上榜的百亿私募和50-100亿规模的私募各占五成。来自北京的私募铸锋资产获得冠军，今年以来期货及衍生品策略收益达***%。

私募排排网资料显示，铸锋资产成立于2016年1月，是一家以固定收益类资产投资为基础，致力于投资国内外资本市场的全球宏观对冲基金，投资领域涉及国内外债券、货币、股票、大宗商品、衍生品等类别资产。

获得第二名的是来自上海的鸣石基金，今年以来期货及衍生品策略收益达***%。

鸣石基金定位于量化投资，公司底层策略基于其深厚的资产定价理论和行为金融学实证研究，并针对中国市场进行本土化研发而形成。当前主要策略有Alpha策略和日内高频策略，主要产品为量化对冲、指数增强系列。

公司策略研发采用流水线的量化工厂模式，创新性地将研发分为“因子、AI、优化、风控、交易”五个环节，团队分工协作，策略的升级以及因子的挖掘都由专人负责，整个投研过程由团队统筹协作完成。

获得第三名的是明汯投资，今年以来期货及衍生品策略收益达***%。

明汯投资以量化研究分析为基础，以获取超额收益为目标，追求风险可控前提下的持续投资回报，公司采取先进的统计和数学理论，比如统计学习，机器学习，深度学习等方法，能够更有效的预测市场，通过大量的交易，获取长期较好的收益。

此外，上榜的还有友山私募、泰润海吉、因诺资产、东家铂睿资产、黑翼资产、呈瑞投资、展弘投资。

10-50亿：上海私募上榜数量最多！

在10-50亿的中规模私募中，来自上海的私募共占据了4个席位，北京和厦门各占据2个席位，杭州和深圳各占据1个席位。

夺得冠军的是来自北京的私募数字矩阵，今年以来期货及衍生品策略收益达***%。紧随其后的是来自上海的盎泽投资、嘉鸿资产，今年以来期货及衍生品策略收益达***%和***%。

其中，嘉鸿资产是一家以组合基金策略为核心的公司，专注于股票、基金、债券等证券投资品种，从其产品线来看，包括了量化CTA、FOF、量化多头等产品。其中，多只量化CTA产品今年业绩都表现亮眼，截至8月11日，“嘉鸿***号”今年以来收益达***%。

鲲腾投资也凭借着***%的收益上榜。鲲腾投资成立于2014年，致力于成为全国领先的全天候交易商品期货、股票等高流动性交易品类的量化策略资产管理公司。

公司以投研为核心，依托较强的投研力量及优秀的团队建设，在策略研发和迭代、投研平台和交易系统的设计、算法交易和低延迟技术的应用、相关软硬件的开发方面，均积累了丰富经验。公司投研团队秉承千禧年等境外头部机构多PM架构和先进的风险管理模型，以多团队、高夏普、低相关性、资源共享为主导，持续生产迭代优秀的策略组合。

此外，上榜的还有钧富投资、量利投资、明睿资本、宁水资本等私募。

0-10亿：厦门私募夺冠！

在0-10亿的小规模私募中，上榜的私募今年以来期货及衍生品策略收益均超过了***%，上榜“门槛”整体高于中大规模私募。

其中，夺得冠军的是来自厦门的名士智励，今年以来期货及衍生品策略收益达***%。石担资产、笃熙禀泰私募则分别以***%、***%的策略收益获得二、三名。

规则说明

【排名数据来源】：私募排排网。

【公司排名计算规则】：以公司旗下期货及衍生品策略基金的月度收益算术平均作为公司月度收益，若公司近期新发产品较多，则公司业绩排名或受此规则影响。

【数据阶段性说明】私募排排网收录的数据均带有周期性，不代表管理人/基金经理的研究、投资、管理等能力的长期保证，不作为私募管理机构之间的长期能力对比。

【排行说明】：公司运行中期货及衍生品策略产品数量须在2只（包含2只）以上，且当月有产品净值已更新。当月榜单将在次月公布，具体公布日期将根据实际情况为准。

【风险揭示】：投资有风险，本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证，我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险，认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件，充分认识产品的风险收益特征，并根据自身情况做出投资决策，对投资决策自负盈亏。